Επενδύοντας

7 REIT που κατέχω και δεν σκοπεύω ποτέ να πουλήσω

Είμαι γνωστός γύρω από το The Motley Fool ως «The REIT Guy» από πολλούς από τους συναδέλφους και τους αναγνώστες μου, επομένως δεν πρέπει να προκαλεί έκπληξη το γεγονός ότι το δικό μου χαρτοφυλάκιο μετοχών είναι γεμάτο με REIT ή καταπιστεύματα επενδύσεων σε ακίνητα. Σε αυτό Fool Live βίντεο κλιπ, ηχογραφήθηκε στις 16 Ιουλίου , Συζητώ τις μεγαλύτερες θέσεις μου στο REIT με τον συνάδελφό μου Brian Withers και τον επικεφαλής ανάπτυξής μας Anand Chokkavelu και γιατί αγαπώ την καθεμία μακροπρόθεσμα.

Ματ Φράνκελ: Είμαι ο τύπος του real estate, οπότε δεν αποτελεί έκπληξη το γεγονός ότι η μεγαλύτερη κατηγορία μου είναι τα καταπιστεύματα επενδύσεων σε ακίνητα ή τα REIT. Έχω επτά από αυτούς στο top 20 μου. Είναι Digital Realty Trust (NYSE:DLR), ΚΑΤΑΣΤΗΜΑ Κεφάλαιο (NYSE: LARGE), Empire State Realty Trust (NYSE:ESRT), Healthpeak Properties (NYSE:PEAK), Tanger Outlets (NYSE:SKT), Έσοδα από ακίνητα (NYSE:O), και Ryman Hospitality Properties (NYSE:RHP). Αν δεν έχετε ακούσει για κανένα από αυτά ή δεν ξέρετε τι κάνουν, πιθανότατα δεν είστε μόνοι. Εδώ διαφέρουν ο Brian και τα επενδυτικά μου στυλ. Οι περισσότερες από τις μετοχές του δεν χρειάζονταν εξηγήσεις. Όλοι ήξεραν τι ήταν.

Τι κάνουν αυτά; Απλά εξηγήσεις δύο προτάσεων για το καθένα. Empire State Realty, αυτή είναι η μεγαλύτερη μετοχική μου θέση σε δολάρια. Είναι λίγο περισσότερο από, νομίζω, το 7% του χαρτοφυλακίου μου αυτή τη στιγμή, λίγο περισσότερο από αυτό. Τους κατέχουν το Empire State Building, έχουν κάποια άλλα ακίνητα γραφείων στο Μανχάταν και τις γύρω περιοχές. Μια μεγάλη διαφορά, εκτός από το γεγονός ότι κατέχουν μια τέτοια εμβληματική ιδιοκτησία, είναι ότι λειτουργούν επίσης το διάσημο παρατηρητήριο στην κορυφή του Empire State Building, το οποίο εξακολουθεί να είναι ένα τουριστικό αξιοθέατο που πρέπει να κάνετε στη Νέα Υόρκη. Αυτό είναι μια απόλυτη ταμειακή μηχανή. Σε κανονικούς καιρούς, βγάζουν περίπου το 25% του εισοδήματός τους από αυτό, παρόλο που αποτελεί περίπου το 3% των τετραγωνικών τους. Επιχείρηση ταμειακών μηχανών. Τα περισσότερα REIT γραφείου δεν έχουν τίποτα συγκρίσιμο στο χαρτοφυλάκιό τους.





οι καλύτερες μετοχές για επένδυση σε robinhood

Εισόδημα ακινήτων, είναι το πρώτο ακίνητο που αγόρασα ποτέ. Κατέχουν πάνω από 6.500 ανεξάρτητες ιδιοκτησίες, ως επί το πλείστον μισθωμένες σε μη διακριτικούς λιανοπωλητές. Σκεφτείτε εταιρείες όπως Walgreens , αυτός είναι, νομίζω, ο μεγαλύτερος ενοικιαστής τους. Είναι κάτοχοι πολλών ακινήτων στο Dollar Store, όπως κλαμπ χονδρικής BJ's και Costco και τέτοια πράγματα. Κατέχουν αυτού του είδους τα ακίνητα, ανεξάρτητοι που σημαίνει ένας ενοικιαστής. Έχουν ένα εξαιρετικό ιστορικό επιδόσεων. Η παρουσίαση φαίνεται καλύτερα τώρα;

Ανάντ Τσοκκαβέλου: Κάνει.



Frankel: Φοβερός. Συγγνώμη, Τιμ. Τέλος πάντων, Έσοδα από ακίνητα. Εκεί πάμε. Έχουν ένα εξαιρετικό ιστορικό επιδόσεων. Είναι δημόσια εταιρεία από το 1994. Από τότε, έχουν αποδώσει ετήσιες αποδόσεις μεγαλύτερες από 15% ετησίως, κάτι που αποτελεί εξαιρετικό ιστορικό για 27 χρόνια. Είναι Μερισματοκράτης. Στην πραγματικότητα έχουν ένα εμπορικό σήμα για τον όρο «η εταιρεία μηνιαίων μερισμάτων», τον οποίο πολλοί άνθρωποι δεν συνειδητοποιούν. Αυτό είναι εκεί, αν μιλήσατε για την εταιρεία μηνιαίων μερισμάτων, αυτό είναι το εισόδημα από ακίνητα. Εξαιρετικές επιδόσεις, μεγάλα έσοδα. Κέντρο δεδομένων Digital Realty. Αυτό είναι το μόνο που ο Μπράιαν είπε ότι μπορεί να αγοράσει.

Μπράιαν Γουίδερς: κατέχω τετράγωνο .

Frankel: Εντάξει. Λοιπόν, έξω από τις REIT. Τους αποκαλώ ένα διαφορετικό είδος τεχνολογικού υλικού. Κατέχουν τις πραγματικές ιδιότητες που στεγάζουν τους διακομιστές και τον εξοπλισμό δικτύωσης στον οποίο βασίζονται σε μεγάλο βαθμό οι μετοχές της Brian. Εξαιρετικός τρόπος για να το παίξετε στο real estate, Tanger Outlets. Εάν ζείτε σε μια παραθαλάσσια περιοχή, πιθανότατα έχετε δει μια ιδιοκτησία Tanger Outlets. Ξέρω ότι υπάρχει ένα κοντά στον Άναντ στο Εθνικό Λιμάνι.



Τσοκκαβέλου: Ναι.

Frankel: Ναι, είναι η μεγαλύτερη αυτόνομη εταιρεία αγορών. Simon Property Group (NYSE:SPG)είναι ο ηγέτης στον χώρο, η Tanger είναι η μεγαλύτερη που επικεντρώθηκε μόνο σε καταστήματα. Παρεμπιπτόντως, θα κάνω το slide deck διαθέσιμο σε όποιον το θέλει. Κεφάλαιο καταστήματος, πολύ παρόμοια επιχείρηση με το εισόδημα από ακίνητα. Πιο νεότερο, μπήκε στο ραντάρ μου επειδή είναι το μόνο ανάγνωσμα στο οποίο επενδύει ο Warren Buffett Berkshire Hathaway . Healthpeak ιδιότητες. Η υγειονομική περίθαλψη είναι μια μεγάλη αναπτυξιακή τάση μακροπρόθεσμα. Επενδύουν σε ακίνητα επιστήμης της ζωής και ιατρεία και μικρότερη συγκέντρωση σε στέγαση ηλικιωμένων. Μεγάλη ανάπτυξη της αγοράς. Ο κλάδος της υγειονομικής περίθαλψης πρόκειται απλώς να εκραγεί τις επόμενες δεκαετίες.

πώς να υπολογίσετε το ετήσιο εισόδημα μετά από φόρους

Τέλος, και μετά θα σιωπήσω και θα δω τι σκέφτονται αυτοί οι τύποι για αυτούς, Ryman Hospitality Properties. Είναι ίσως η αγαπημένη μου ξενοδοχειακή εταιρεία στον κόσμο. Κατέχουν πέντε τεράστια ξενοδοχεία, όλα με την επωνυμία Gaylord. Εάν είστε εθνικός άνθρωπος, γνωρίζετε το Ryman Auditorium όπου πήρε το όνομά της η εταιρεία, το Grand Ole Opry και την αλυσίδα εστιατορίων Ole Red που άνοιξε σε συνεργασία με τον Blake Shelton. Το κατέχουν και αυτό. Δεν υπάρχει ένα σύνολο ακίνητων περιουσιών εκεί, στην πραγματικότητα, έχουν μια επιχείρηση εστιατορίου και το Gaylord, πιστεύω ότι το πλήρες είχε μια εκδήλωση στο Gaylord κάποια στιγμή.

Τσοκκαβέλου: Ναί.

Ωμοι ίππου: Εκαναν.

Frankel: Ποια είναι η γνώμη σας για όλα αυτά; Είναι πραγματικά αυτές οι μετοχές «OK boomer» ή είναι κατάλληλες συνταξιοδοτικές επενδύσεις;

γιατί το μέρισμα agnc είναι τόσο υψηλό

Ωμοι ίππου: Υποθέτω ότι, όταν κοίταξα τα οικονομικά στοιχεία για αυτά, λειτουργούν πολύ διαφορετικά από τις μετοχές τεχνολογίας και λογισμικού μου. Αγοράζουν υποδομές, είτε πρόκειται για γη, ακίνητα, κτίρια, διάφορα μέρη κατά μήκος. Στη συνέχεια χρησιμοποιούν αυτά τα περιουσιακά στοιχεία και αυτά τα φυσικά κτίρια για να βγάλουν χρήματα. Ένα από τα πράγματα που κοιτάζω καθώς κοιτάζω τις εταιρείες, είναι ότι θέλω να είναι πιο εικονικές. Οι εταιρείες με περισσότερα κέντρα διανομής ή κατασκευαστικά κέντρα ή πρέπει να έχουν καταστήματα λιανικής για να αποκομίσουν έσοδα δεν είναι πράγματα που με ενδιαφέρουν, και έτσι ακριβώς αυτά τα παιδιά βγάζουν χρήματα, σωστά; Έχουν κτίρια και έτσι βγάζουν λεφτά. Αλλά το Digital Realty είναι ένα από αυτά που μου κέντρισε πολύ το ενδιαφέρον και κατετάγη αρκετά ψηλά και στις βαθμολογίες μου.



^